市场不好？教你如何让ETH被动躺赚

原文作者：The DeFi Edge，DeFi 研究员原文编译：0x137本文梳理自 DeFi 研究员 The DeFi Edge 在个人社交媒体平台上的观点，律动 BlockBeats 对其整理翻译如下：大多数人的ETH长期处于闲置状态，以下是一些使用ETH赚取被动收入的低风险方法：您不必在所有事情上都获得收益，可以把这想象成储藏金条。DeFi 有一定的风险，这样做可以对冲潜在的黑客攻击和跑路行为。风险：1/10你可以将自己的 ETH 借给公司，比如 Celsius Network、BlockFi、Hodlnaut 等。他们再将其借给对冲基金、交易平台和机构交易员等，这就是你收益的来源。我在下图中计算了基于 5 枚 ETH 的年化收益。优点：这很容易缺点：首先是需要 KYC。此外，尽管他们确实非常重视安全，但 CeFi 不像银行那样有 FDIC 保险。要知道，BlockFi 的 Token 是由 Gemini 管理的；而 Celsius Network 还曾受 BadgerDAO 漏洞利用的影响。风险：3/10ETH 2.0 质押是锁定持有者 Token，以帮助维护 PoS 网络的过程。通过质押 ETH，持有者可以获得额外的 ETH。但这样做有一个很大的缺点，你最少需要质押 32 枚 ETH（大约 10 万美元），并且到等到 ETH 2.0 合并后才能解锁。以下是一些替代选项：像 Coinbase 这样的交易平台允许你直接进行质押，年利率在 4.5% 左右。优点：非常简单缺点：利率较低，需要 KYC 且你会失去监护权风险：2/10流动性质押解决了直接质押 ETH 的问题，它没有最低质押额和锁仓。在存入 ETH 后，你会得到一个代表你所抵押 ETH 的 Token，比如 stETH（stETH 是 Lido 的版本），这类 Token 与 ETH 1:1 挂钩，且每天通过变基获得质押奖励。此外你还可以使用这类 Token 进行其他 DeFi 活动，例如提供流动性或者借贷等。以下是一些流动性质押平台：• Lido Finance – 最受欢迎，TVL 最高• StakeWise – 使用将质押 ETH 和奖励分开的双币设计• Rocket Pool – 最为去中心化，用户可以运行自己的节点以获得额外的收益风险：2/10你可以通过在以太坊主网上的流动性池中使用 stETH 来获得额外收益。主要平台有 Curve、Convex、Yearn Finance 等。我不打算详细介绍，因为以太坊高昂的 gas 会让大多数阅读本文的人付出很大代价。风险：4/10这是我的个人策略，当我刚开始时，利率要比现在高得多。一方面，Anchor 几乎是在付钱让人借款；另一方面，我也希望获得一定的 LUNA 敞口。1. 在 Lido Finance 将你的 ETH 转换为 stETH2. 在 Anchor 将你的 stETH 转换为 bETH3. 将你的 bETH 作为抵押品存入 Anchor4. 你最多可以借到 75% 的 UST，但我推荐大约 25% 的 LTV5. 存入 UST 以赚取 19.5% 的 APY优点：能赚取 UST，且 aUST 可增加产量缺点：转换需要 gas；使用杠杆及智能合约的风险；APY 可能不会永远持续下去风险：4/10当存入 UST 时，你会获得 aUST 作为回报。这时你可以通过 aUST 获得额外收益而无需承担太大风险。譬如，在 Mirror Protocol 上就有一个名为 Delta Neutral 的策略，而 Aperture Finance 则可以自动执行这一操作。风险：5/10将你的 bETH 放到 Terra 上，并将其存入 Nexus Protocol 并获得 6.45% 的年利率，非常简单。风险：3/10你可以在将 ETH 提供为流动性交易对，例如你可以在协议上将 ETH – USDC 配对并赚取收益。但同样的，在以太坊主网进行这一操作 gas 过高。解决方案：你可以将 ETH 桥接到不同的链上。通过将其桥接到其他公链，不仅可以保持 ETH 的价值，从长远来看还能显著降低你的 gas 花费。这些链包括：MATIC、Arbitrum 等 L2 链，以及AVAX、FTM 等 L1 链。我认为 FTM 目前拥有最多的收益机会。你可以使用 SpookySwap 将你的 ETH 转换为 wETH，并将其从以太坊主网桥接到 FTM 网络。这样，你就可以在 FTM 的流动性交易对中使用自己的 wETH。在桥接过程中不仅需要注意 gas 的问题，还要考虑跨链桥的风险。上周 Wormhole 就被黑客攻击导致大部分 ETH 被盗，幸运的是人们得到了母公司的补偿。但并非所有跨链桥都有像 Jump Trading 这样的「富爸爸」为其背书。把你的 wETH 存入 Tarot Finance 进行单边质押，年利率 6.6%。风险：3/10这里有两个选项：1.Beethoven x 上的 the Grand Orchestra 策略，提供 FTM、WBTC、WETH 三个交易对后，你可以获得 BEETS 作为回报，年利率 31.18%。2.LiquidDriver 上的 FTM-WETH 交易对年利率高达 48%。同样的，你将收获 LQDR 作为回报。优点：您可以获得很高的收益，尤其是当你获得价值上涨的 Token 时风险：无常损失；获得 Token 价格可能下跌；潜在税收事件；智能合约风险风险等级：7/10我认为，用户必须在易用性、风险水平、产量和去中心化之间找到平衡。对于普通朋群体而言，在 Coinbase 等平台质押最合适；对于初级 DeFi 参与者而言，桥接并转到 Nexus、Tarot 等协议中受益更多；而我个人则采取 Anchor 加 Mirror 的策略。